据悉，阿里通义万相2.1视频模型于2月25日晚开源，此次开源采用最宽松的Apache2.0协议，14B和1.3B两个参数规格的全部推理代码和权重全部开源，同时支持文生视频和图生视频任务。这一动作打破了OpenAI、Meta等国际巨头在生成式视频领域的技术垄断，更标志着中国AI大模型在开源生态中有了话语权，此前阿里集团CEO也表示，未来三年，阿里将投入超过3800亿元，用于建设云和AI硬件基础设施。消息发布后，阿里港股美股应声大涨，市场情绪迅速升温。
顶点财经葛天晓提示大家：可以适度提前关注算力基础设施方向！
政策支持力度大！在政策层面，国家算力网络战略为这场革命注入了政策强心剂。《全国一体化算力网络协同发展行动方案》明确要求2025年智能算力占比超35%，对PUE<1.2的数据中心给予20%税收抵扣。阿里云借势推进“东数西算”，在内蒙古、甘肃投建的10个智算中心已全部采用风冷+液冷混合方案，度电成本低至0.25元。资本层面，阿里未来三年5000亿元AI投入中，70%将投向算力基建，腾讯、字节等企业同步上调智算中心预算，2025年行业资本开支增速或达40%。
技术性能超越竞品！通义万相2.1在权威评测榜单VBench中以84.7分登顶，其自研的高效VAE和DiT架构支持生成无限长的1080P高清视频，单卡8.2GB显存即可运行轻量版1.3B模型。与OpenAI Sora相比，该模型在中文场景理解、物理规律模拟等指标上领先超15%，且训练成本降低40%。但高性能背后是算力的海量消耗——14B版本需千卡级H800集群训练3个月，单次成本超3000万元；生成1分钟视频需消耗50TOPS算力，相当于RTX 4090显卡满载运行2小时。据测算，2025年全球AI视频算力需求将新增500PFlops，相当于再造3个阿里云现有算力池。
产业链全面受益！在算力硬件的争夺战中，GPU与光模块或成为最大赢家。阿里云已紧急加购5万片NVIDIA H100/H200芯片，国产GPU厂商寒武纪、海光同步切入供应链，其MLU590和DCU系列产品通过阿里技术验证，2025年订单量或翻倍。光模块领域，中际旭创、新易盛的1.6T产品进入放量期，单月产能突破20万只，毛利率飙升至45%以上。液冷技术则因算力密度的跃升成为刚需，阿里南通智算中心采用全浸没式液冷方案，带动英维克、高澜股份订单激增，2025年液冷市场规模预计突破200亿元。
万亿市场加速成型！据IDC最新预测，全球AI算力市场规模将从2025年的4200亿美元增长至2030年的1.8万亿美元，年复合增长率达51.2%。其中，中国市场的增速将领跑全球，受益于通义万相等大模型开源带来的应用爆发，视频生成算力需求占比将从2024年的12%跃升至2030年的35%。高盛进一步指出，仅中国AI视频算力市场就将在2028年突破万亿元，核心驱动力来自影视工业化（占45%）、广告营销（30%）和元宇宙内容生产（25%）。
阿里通义万相2.1的开源，不仅是一场技术革命，更是一场算力产业链的价值重估风暴。从芯片到液冷，从光模块到云服务，每一个环节或都蕴藏着改写行业格局的机遇。在这产业浪潮中，也许紧扣国产替代与能效升级主线，大概率会有意想不到的收获。
葛天晓（执业编号：A0380621110005）简介：
顶点财经宏观策略首席投顾。金融工程科班出身,投身证券市场研究十余年，是穿越牛熊的实战高手。曾担任国内知名投资机构FICC研究员，擅长宏观大类资产分析，以股市、债市、外汇、商品等多市场比价研究，帮助投资者做资产配置：善于结合海内外货币政策、财政政策、经济周期变化挖掘时代红利。
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